Alugar ou comprar um imóvel: 7 dicas para tomar boas decisões

Considere a importância de flexibilidade para sua vida

Para Police, o primeiro tópico a ser considerado não tem a ver com dinheiro, e sim com flexibilidade. “Antes de comprar, é preciso ter certeza de que nos próximos anos não será necessário morar em um local maior ou em outra cidade”, pontua.

Isso envolve filhos que estão saindo de casa, pessoas recém-casadas, ou mesmo profissionais que estão iniciando a carreira e podem ter necessidade de morar em outros locais por conta do trabalho. “As pessoas têm planos, mas não têm certezas. Se flexibilidade é importante, o aluguel é mais favorável”, diz.

A flexibilidade pode incluir também mudanças no próprio bairro onde o apartamento está localizado. Em cidades grandes, por exemplo, locais podem deixar de ser arborizados ou receber construções que desvalorizem a região. “Talvez você dê sorte, ou talvez o bairro não seja o mais legal para sempre”, comenta Police.

Reflita sobre sua disciplina como investidor

Investir o excedente entre a parcela do aluguel e do financiamento, que costuma ser maior, é geralmente vantajoso. Principalmente ao se considerar que não é possível prever as mudanças que devem acontecer em um bairro nas próximas décadas, logo a valorização dos imóveis também não é certa.

Porém, no mundo real, essa vantagem depende também da disciplina do investidor. “Em muitos casos, se você investir a diferença, vai ter o dobro do valor no futuro. Mas talvez a pessoa não tenha disciplina para fazer isso durante 30 anos”, diz Godoy. Para aqueles que não têm disciplina financeira, a parcela fixa do financiamento pode “proteger o investidor dele mesmo”, nas palavras de Police.

A recomendação de Police é que os mais disciplinados devem alugar o imóvel que se pretende financiar e, então, investir a diferença entre os dois valores. “Se a parcela do financiamento é de R$ 2 mil e a do aluguel é de R$ 1500, investir os R$ 500 de diferença pode gerar muito mais dinheiro no futuro. É preciso ter disciplina para não gastar este valor”.

Onde investir o excedente?

Para aqueles que encontram mais vantagens em viver de aluguel, selecionar os ativos para investir é outro desafio. Para os profissionais, o consenso é sobre a importância da diversificação na carteira.

Godoy, por exemplo, orienta que renda fixa a longo prazo é uma boa opção para investidores conservadores que não querem perder poder de compra, como o Tesouro IPCA+.

Police complementa sobre a importância de diversificar a carteira com renda variável e fundos. “Nestes casos, a pessoa deve se informar sobre investimentos e contar com ajuda de profissionais do mercado. É importante ter a ciência de que, assim como um imóvel, o valor da carteira às vezes pode cair e, depois, se recuperar”, diz.

Comprar ou morar de aluguel?

Para aqueles que já possuem o valor completo de um imóvel para comprá-lo à vista, a decisão também não é tão simples. Thiago Godoy pontua que mesmo caso o imóvel valorize consideravelmente, nem sempre é possível vendê-lo pelo preço avaliado. “É comum um imóvel valer R$ 1 milhão, mas as pessoas terem de vendê-lo por menos, por conta da dificuldade de encontrar compradores”, diz.

Nestes casos, Police também relembra que o investimento escolhido para aplicar o valor faz bastante diferença. “Se estou entre comprar ou deixar o valor na poupança, é melhor comprar. Porém, alugar e deixar o valor em investimentos diversificados e voltados ao longo prazo é mais vantajoso”, explica.

Caso o financiamento já tenha sido feito, a dica de Godoy para fugir ao máximo dos juros agressivos é amortizar parte da dívida sempre que possível. “Se você recebeu um dinheiro a mais ou fez um trabalho por fora, vale muito a pena reduzir o tempo de pagamento, pois os juros diminuem também”, diz.

Em caso de aluguel, negocie o reajuste

Para aqueles que estão a ponto de tomar essa decisão, o reajuste anual sofrido pelos inquilinos é um ponto que pode assustar. Em 2020, por exemplo, o IGP-M teve alta de 23%. Correção bastante brusca para aqueles que utilizavam o índice como reajuste para seu aluguel.

“O bom senso deve se sobrepor aos contratos. O inquilino deve negociar com o proprietário para que o ajuste seja feito pelo IPCA, por exemplo”, orienta Police. “O proprietário sabe que não conseguirá alugar com este aumento”.

Comprar para viver de renda

Comprar um imóvel com a intenção de alugá-lo posteriormente e ter uma renda fixa no futuro é talvez uma das opções de investimento mais tradicionais. Porém, Godoy orienta que o imóvel além de ser um ativo também pode ser um investimento passivo. Ou seja, necessita de gastos para mantê-lo.

Os especialistas orientam que também é possível viver de renda com investimentos como Tesouro Direto com juros semestrais, ações que pagam dividendos ou fundos imobiliários. “Há também a opção de criar uma boa carteira diversificada e resgatar a rentabilidade periodicamente”, aponta Police.

Não descarte sua vontade

Ainda que os fatores financeiros sejam importantes, os especialistas apontam que é necessário considerar também a vontade do investidor. “Se a pessoa não dorme direito com medo de não ter uma casa própria, não há dinheiro que pague um sono tranquilo”, pontua Police.

Neste tópico, se incluem também pessoas que desejam ter um imóvel próprio para fazer grandes reformas e alterar estruturas ao seu próprio gosto. Nestes casos, ter sua própria casa pode ser mais vantajoso.