A Justiça de São Paulo homologou o plano de recuperação extrajudicial da Raízen, tornando efetiva a renegociação de aproximadamente R$ 61,4 bilhões em dívidas financeiras da companhia. A decisão consolida um acordo construído com bancos e investidores e abre caminho para a implementação de uma série de medidas que incluem conversão de dívida em participação acionária, aumento de capital e reorganização dos negócios.
O plano recebeu adesão de 81,6% dos credores financeiros quirografários e não foi contestado por nenhum credor. Com a homologação, os novos termos passam a valer para a totalidade dos credores abrangidos pela recuperação extrajudicial, incluindo aqueles que não aderiram ao acordo. A homologação permite que a companhia avance na reestruturação do passivo enquanto busca reforçar sua liquidez e reorganizar sua estrutura operacional.
Entre as próximas etapas está a conversão de parte dos créditos detidos pelos credores que optarem pela chamada “Opção A” em units da Raízen, além da emissão de novos títulos de dívida com garantia.
O plano também prevê um aumento de capital entre R$ 3,5 bilhões e R$ 4 bilhões, que será integralizado em dinheiro pela Shell Brasil Petróleo. A Aguassanta Participações, empresa controlada pela família de Rubens Ometto, controlador da Cosan, também poderá participar da operação caso decida aderir.
Outra frente da reestruturação será a reorganização societária da companhia. A Raízen pretende separar os negócios de distribuição de combustíveis das operações de energia, além de realizar desinvestimentos e outras medidas previstas no plano.
No fato relevante divulgado ao mercado, a empresa afirmou que a aprovação judicial representa um passo importante para implementar uma solução consensual para seu endividamento, conciliando as necessidades de liquidez de curto prazo com uma estrutura de capital considerada sustentável no longo prazo. A companhia informou ainda que divulgará, em momento oportuno, os procedimentos para que os credores escolham as opções de pagamento previstas no plano.
